Prêt immobilier à taux variable

Principe d'un taux variable

Le principe d'un emprunt immobilier à taux variable ou taux révisable est d'évoluer à la baisse comme à la hausse. Cette fluctuation, inconnue par avance, peut faire peur à l'emprunteur. Pourtant, ce taux flexible offre un taux plus avantageux qu'un emprunt à taux fixe. Le delta peut varier parfois jusqu'à 2%.

Quels sont les avantages du prêt à taux variable ?

• taux initial plus faible que pour un prêt à taux fixe
• selon la conjoncture économique, vous pouvez profiter des baisses de taux et donc du montant de vos mensualités
• possibilité de rembourser votre emprunt par anticipation sans payer de pénalité
• possibilité de transformer un taux variable en taux fixe à condition que cette clause soit incluse dans le contrat de prêt.

La clause importante à souligner en rouge est celle du plafonnement de la hausse des taux. Il est essentiel que cette clause soit écrite sur le contrat afin d'éviter une situation catastrophique. Le taux variable Capé par exemple, est soumis à un plafonnement.

Quels sont les risques du prêt à taux variable ?

Le principal frein est l'incertitude de l'avenir des taux bancaires. Bien qu'il soit plus intéressant au départ, la situation peut s'inverser en cours de prêt. L'augmentation des mensualités peut s'avérer fâcheuse et conséquente sur un budget mensuel. En conclusion, choisir un prêt à taux révisable peut être un choix judicieux et avantageux au niveau spéculatif.  Il est à déconseiller dans le cas de l'acquisition d'une résidence principale, à moins que le crédit soit de courte durée. Il est conseillé dans un investissement locatif, lorsque l'emprunt représente une somme raisonnable et s'étale sur une période de moins de 8 ans.

Taux capé = taux sécurisé

Le plus intéressant est le prêt dit "capé" qui permet permet d'allier les avantages du taux fixe et du taux variable classique. Le prêt capé s'applique exclusivement aux crédits immobiliers. L'évolution d'un taux est généralement limitée par un indice des prix fourni par l'Insee (indice Insee s'appuyant sur l'inflation). Afin d'éviter les peurs que suscite une éventuelle hausse brusque des taux d'intérêt, le taux Capé a été soumis à un plafonnement déterminé contractuellement. Ce taux est révisé et modifié annuellement mais ne peut pas dépasser un "cap" ou un plafond défini lors de la signature du contrat. Le taux de départ peut être revu à la hausse ou à la baisse (pour les chanceux !) selon une fourchette comprise entre 1 % et 3 %.

Plafonnement de l'échéance

Dans le cas d'une hausse du taux et selon le contrat établi, si l'augmentation de la mensualité reste faible, la durée du remboursement en contrepartie s'allongera. Attention, car cet effet a pour conséquence de peser sur le coût final du crédit total. Le risque est toutefois minime, car la durée de l'allongement des remboursements est elle aussi limitée à 5 ans généralement.

Un risque limité pour des avantages indéniables à court terme.

Ce taux offre de nombreux aspects positifs surtout au niveau du taux initial plus avantageux qu'un prêt à taux fixe. Les risques sont limités grâce au plafonnement des taux et des mensualités. D'autres part, dans de nombreux contrats, le taux révisable est synonyme d'absence de pénalités en cas de remboursement anticipé. Ce dispositif offre donc des garanties intéressantes et sécurisées pour l'emprunteur et lors d'investissements locatifs. Il est toutefois conseillé de bien lire son contrat avant de signer. Il est toujours possible de négocier avec son banquier et de rajouter une clause au contrat afin de le rendre plus transparent.